Les Protocoles DeFi Montrent une Croissance Remarquable du TVL au Cours du Mois Dernier

Un rapport récent intitulé "Le rapport sur l'économie des tokens DePIN" par Tom Trowbridge met en lumière l'intérêt croissant des investisseurs en actions traditionnels pour les réseaux d'infrastructure physique décentralisée (DePIN). Le rapport souligne comment DePIN révolutionne les services du monde réel tels que le Wi-Fi, l'énergie et l'informatique. Avec plus de 1 000 projets et 3 millions de fournisseurs, DePIN a montré une traction de revenus significative, les coûts matériels ayant chuté de 95 % ces dernières années. Notamment, Helium a rapporté 350 000 $ de revenus pour le quatrième trimestre 2024, tandis que Geodnet a atteint un revenu annualisé de 3 millions de dollars, démontrant la viabilité financière de ces réseaux décentralisés. Les investisseurs en actions traditionnels, qui ont historiquement été sceptiques à l'égard des projets de tokens, reconnaissent désormais DePIN comme une avenue d'investissement prometteuse. Le rapport indique que cette catégorie d'investisseurs est significativement plus grande que celle des investisseurs en alt-coins, principalement en raison des services tangibles de DePIN et de ses métriques de revenus impressionnantes. Les mécanismes d'achat et de destruction employés par divers projets DePIN, tels que Geodnet et Hivemapper, renforcent encore l'attrait en liant les revenus directement à la valeur des tokens. Ce modèle financier fournit une référence plus claire pour les investisseurs, comme en témoigne le revenu de 500 000 $ de Geodnet au quatrième trimestre 2024, qui soutient la croissance des prix de ses tokens. De plus, Trowbridge souligne l'importance de la simplicité dans l'économie des tokens DePIN, suggérant que les modèles doivent être simples pour éviter la confusion parmi les investisseurs. Le rapport met également en évidence la nécessité de transparence dans le secteur, surtout à la lumière de la récente accusation de la SEC contre Helium pour avoir induit les investisseurs en erreur. Alors que DePIN continue de faire évoluer le récit de la cryptomonnaie de la spéculation à l'utilité, Trowbridge affirme que les projets offrant des services du monde réel se développent plus rapidement et fournissent des services supérieurs à des prix inférieurs par rapport à leurs homologues centralisés. Ce changement pourrait redéfinir le paysage des investissements en crypto, faisant de DePIN un point focal pour la croissance future de l'industrie.

La valeur totale verrouillée (TVL) dans divers projets de cryptomonnaie a connu une croissance remarquable, comme le souligne un récent document de recherche du Phoenix Group, qui utilise des données de DeFiLlama. TrueFi (TRU) est devenu le projet leader, affichant une augmentation de la TVL de 260,2k $, soit une impressionnante hausse de 424 %. Cette croissance place TrueFi en tête de ses concurrents en termes de valeur verrouillée, montrant la confiance croissante des investisseurs dans les marchés de la finance décentralisée (DeFi). Après TrueFi, trois projets DeFi—Mint ($MINT), Maple ($MPL) et Zircuit ($ZRC)—ont également connu une croissance notable de la TVL. Mint détient actuellement une TVL de 1,5 million de dollars, tandis que Maple et Zircuit rapportent respectivement 454,4 millions de dollars et 890,8 millions de dollars. Cette tendance à la hausse de la TVL indique une confiance croissante parmi les investisseurs et une activité accrue dans le secteur DeFi, reflétant une acceptation plus large des applications financières décentralisées. De plus, d'autres protocoles tels que Note ($NOTE), Euler ($EUL) et Velodrome ($VELO) ont montré des augmentations substantielles de la TVL, avec des valeurs atteignant respectivement 13,5 millions de dollars, 377,1 millions de dollars et 66,7 millions de dollars. La croissance globale de la TVL à travers plusieurs plateformes signifie un paysage DeFi diversifié et en expansion, propulsé par une liquidité améliorée et un engagement accru des utilisateurs. Alors que des protocoles comme $IDLE, $PUFFER, $BLUE et $CPOOL rapportent une croissance successive, les tendances en cours redéfinissent l'écosystème DeFi, attirant davantage de flux de capitaux et renforçant les fondations des réseaux de finance décentralisée.

Bangalore, le pôle technologique de l'Inde, a récemment accueilli le tout premier Sommet Solana DePIN le 25 mars 2025, marquant un moment clé pour le paysage numérique du pays. Cet événement a rassemblé des startups indiennes et internationales axées sur les Réseaux d'Infrastructure Physique Décentralisée (DePIN), offrant une plateforme unique aux innovateurs pour présenter leurs idées à un public mondial d'investisseurs. Le sommet met en lumière la tendance croissante des startups blockchain en Inde, en particulier dans le secteur DePIN, qui intègre l'IoT, les réseaux énergétiques et les communications sans fil avec la technologie blockchain pour créer des solutions d'infrastructure plus efficaces et décentralisées. L'un des acteurs clés du sommet était Wifi Dabba, une startup soutenue par Y Combinator basée à Bangalore, qui a servi de sponsor principal. Wifi Dabba utilise la blockchain de Solana pour améliorer l'accès à Internet haut débit dans les villes de niveau 2 et 3 grâce à un modèle DePIN, en collaborant avec des opérateurs locaux dans le cadre de l'initiative PM-WANI de l'Inde. Le co-fondateur Shubhendu Sharma a souligné que le choix de l'Inde par Solana pour son Sommet DePIN inaugural souligne la présence croissante du pays dans l'espace Web3, alors que les startups indiennes tirent parti de la technologie blockchain pour relever des défis du monde réel, en particulier en comblant le fossé numérique. Bien qu'il n'y ait que 41 millions de connexions haut débit fixes contre 600 millions en Chine, l'Inde est prête à réaliser des avancées significatives dans son infrastructure numérique. Le modèle DePIN proposé par Wifi Dabba vise à réduire les barrières à l'entrée pour l'accès au haut débit, en s'alignant sur l'objectif de l'Autorité de Régulation des Télécommunications de l'Inde d'atteindre 100 millions d'utilisateurs de haut débit d'ici 2030. Des événements comme le Sommet Solana DePIN sont cruciaux pour amplifier le rôle de l'Inde dans le paysage mondial DePIN, mettant en valeur les talents locaux et favorisant la collaboration internationale, positionnant finalement l'Inde comme un acteur clé dans les innovations Web3 et le développement d'infrastructures décentralisées.

Grayscale, la plus grande société de gestion d'actifs crypto au monde, a dévoilé sa liste mise à jour des 20 projets crypto potentiels pour le T2 2025. Cette dernière liste présente trois nouveaux venus prometteurs : Maple (SYRUP), Geodnet (GEOD) et Story Protocol (IP), tout en retirant Akash, Arweave et Jupiter. Alors que le marché crypto continue de connaître une volatilité, Grayscale se positionne stratégiquement pour tirer parti des tendances émergentes qui pourraient redéfinir le paysage de l'industrie. Selon le rapport Market Insights de Grayscale, le premier trimestre de 2025 a connu un déclin du marché des cryptomonnaies, reflétant le recul observé dans les actions technologiques et d'autres actifs à haut risque. Bien que l'activité réseau de Bitcoin soit restée stable, l'intérêt pour les monnaies mèmes, en particulier au sein de l'écosystème Solana, a diminué. Néanmoins, les applications Web3 dans les secteurs DeFi, IA et infrastructure ont généré collectivement plus de 2 milliards de dollars de revenus. Notamment, Sui (SUI) est devenu une plateforme de contrat intelligent de premier plan, offrant des transactions rapides et des frais bas sans nécessiter de couches d'évolutivité supplémentaires, détenant actuellement seulement 3 % de l'indice des plateformes de contrats intelligents de Grayscale. Pour le T2 2025, Grayscale se concentre sur trois domaines clés : l'infrastructure physique décentralisée (DePIN), les actifs du monde réel (RWA) et la tokenisation de la propriété intellectuelle (IP). L'ajout de Maple, Geodnet et Story Protocol à la liste des 20 meilleurs reflète cet accent. Maple est une plateforme de prêt pour clients institutionnels avec une valeur totale verrouillée (TVL) dépassant 600 millions de dollars, tandis que Geodnet fournit des données de positionnement en temps réel dans plus de 130 pays, générant plus de 3 millions de dollars de revenus mensuels. Story Protocol vise à tokeniser le marché de la propriété intellectuelle de 70 trillions de dollars, attirant des artistes de renom comme Justin Bieber et BTS. Cependant, Grayscale met en garde contre le fait que ces actifs sont très volatils et risqués, soulignant en particulier le manque de grandes cotations d'échanges pour GEOD comme une préoccupation majeure.

Le secteur du Réseau d'Infrastructure Physique Décentralisé (DePIN) évolue rapidement, montrant un potentiel significatif dans divers domaines technologiques. Selon un rapport récent de Messari, le DePIN est actuellement dans sa phase de croissance naissante, détenant moins de 0,1 % de la part de marché mais affichant une capitalisation boursière de 50 milliards de dollars, soutenue par plus de 13 millions de dispositifs contribuant quotidiennement. En éliminant les intermédiaires centralisés, le DePIN facilite un partage plus efficace et inclusif des actifs physiques, ce qui est crucial pour le développement et l'exploitation des infrastructures critiques dans l'informatique, l'IA, la technologie sans fil et les services énergétiques. Depuis sa création, le DePIN a attiré l'attention des grandes entreprises technologiques, en particulier en 2023, alors que les fabricants mondiaux ont commencé à intégrer la blockchain dans les infrastructures du monde réel. Le secteur peut être catégorisé en Réseaux de Ressources Physiques, qui se concentrent sur les dispositifs, et Réseaux de Ressources Numériques, qui mettent l'accent sur les ressources informatiques comme les CDN et l'IA. Cette dualité permet aux propriétaires de dispositifs individuels de partager des données et de gagner des récompenses tout en fournissant des ressources informatiques accessibles. Les applications du DePIN s'étendent aux télécommunications, à la gestion des données et au stockage dans le cloud, offrant des alternatives évolutives aux systèmes centralisés traditionnels et améliorant les fonctionnalités de l'IA. À l'avant-garde de cette innovation se trouve Phoenix, un réseau de calcul AI décentralisé qui exploite l'infrastructure DePIN pour offrir des solutions évolutives pour les applications d'IA. La plateforme SkyNet de Phoenix utilise un réseau mondial distribué de GPU haute performance, y compris des modèles NVIDIA et alternatifs, pour optimiser les opérations d'IA. Leurs collaborations avec des entreprises comme TandemAI et Origin Quantum visent à démocratiser l'accès aux ressources informatiques avancées, permettant aux organisations de recherche de réaliser des analyses complexes à des coûts minimes. Alors que le secteur DePIN-AI devrait atteindre une taille de marché de 3,5 billions de dollars d'ici 2028, Phoenix est bien placé pour mener cette vague transformative en fusionnant une infrastructure décentralisée avec des technologies d'IA de pointe.

Au cours de la semaine passée, le marché des cryptomonnaies a connu des hausses de prix remarquables parmi plusieurs tokens, les cinq principaux gagnants étant VIRTUAL, MOODENG, OLAS, GOAT et NOS. VIRTUAL a mené la danse avec une augmentation impressionnante de 181 %, passant de 0,15 $ à près de 0,50 $. Cette hausse est attribuée à l'implication d'Arete Capital, qui conseille le protocole Virtual sur l'intégration d'agents IA dans l'économie. De plus, l'introduction de Luna, le premier agent autonome à employer des humains sur la chaîne, a encore alimenté l'intérêt pour le token. Suivant de près, MOODENG a enregistré une augmentation de prix de 165 % après le lancement du contrat perpétuel MOODENGUSDT sur Binance Futures. Le prix du token a grimpé d'une fourchette stable de 0,07 $ à 0,08 $, atteignant finalement un pic de plus de 0,26 $. Avec une capitalisation boursière dépassant 225 millions de dollars, MOODENG a gagné en popularité en tant que memecoin inspiré par un mème viral de bébé hippopotame. Autonolas (OLAS) a également connu des gains significatifs de 92 %, grâce à l'approbation de son déploiement de protocole sur ModeNetwork, qui vise à faire évoluer la DeFi grâce à des agents IA. D'autres gagnants notables incluent GOAT et NOS, qui ont augmenté de 70 % et 69 %, respectivement. Le rallye de prix de GOAT a été soutenu par le lancement du trading à terme sur Binance, tandis que NOS a bénéficié du lancement de Fortress Deepyne, un projet dirigé par Nosana AI qui vise à démocratiser l'accès au matériel GPU pour l'inférence IA. Dans l'ensemble, ces développements reflètent un paysage dynamique et en évolution rapide sur le marché des cryptomonnaies, avec des projets innovants suscitant un intérêt significatif des investisseurs.